"ВТБ Банк" планирует выпустить облигации на сумму 1 млрд. грн
"ВТБ Банк", дочка российского "Банка ВТБ", планирует выпустить облигации на сумму 1 млрд. грн. четырьмя сериями (по 200-300 млн. грн. каждая).
Как рассказала Ольга Сливинская, аналитик ИК "Dragon Capital", банк увеличил свой кредитный портфель на 16% кв/кв в 4кв.10 до $3,8 млрд. (кредиты юрлицам -90%, физлицам -10%), в значительной степени превзойдя темпы роста кредитования в целом по банковскому сектору, составившие за отчетный период всего 1%. Размещение облигаций диверсифицирует ресурсную базу банка и поможет ему расширить свое присутствие на рынке.
"Мы полагаем, что новый выпуск будет нести риски, сопоставимые с рисками двухлетних облигаций украинской дочки Сбербанка России, которые сейчас торгуются с эффективной доходностью 11,5-13,0%, или на 200 б.п. выше суверенной кривой. Данная премия подразумевает эффективную доходность облигаций ВТБ Банка около 12%", - рассказывает О.Сливинская.
