Лучший депозит: какие вклады были выгодными в 2011 году

За прошедший год средние процентные ставки по депозитам в гривне выросли на 1,54%, в долларах США - снизились на 0,08%, в евро - выросли на 0,49% (см. Таблицу 1). Об этом свидетельствуют данные мониторинга номинальных ставок, проводимого редакцией.

Таблица 1. Динамика ставок по депозитам в 2011 году (общая)

При этом ставки во всех валютах плавно снижались до начала июня, затем приблизительно до середины октября сохраняли стабильность с небольшими колебаниями. После этого ставки начали повышаться (см. График 1).

График 1. Динамика средних ставко по депозитам в 2011 году
(для просмотра нажмите на изображение)

Особенно сильный рост был зафиксирован по вкладам в национальной валюте - так, за два месяца средняя ставка по гривневым депозитам прибавила более двух процентных пунктов. На сегодняшний день рост ставок несколько замедлился.

Сроки и валюты

Если рассматривать ставки в разрезе сроков вкладов, то практически для всех валют ставки по бессрочным депозитам по итогам года снизились (см. Таблицу 2).

По данным мониторинга, стабильный рост показали ставки по вкладам на срок до месяца (даже для долларовых депозитов ставка по вкладам до месяца выросла на 1,47 п.п., в то время как для всех остальных сроков вкладов ставки снизились).

Таблица 2. Динамика ставок по депозитам в 2011 году (по срокам вкладов)
(для просмотра нажмите на изображение)

Что касается депозитов в гривне, то по итогам года максимальный рост показали ставки по вкладам на срок от 1 до 3 месяцев (на 3,41 процентных пункта). Причина - в последние месяцы 2011 года ряд банков, в связи с дефицитом ликвидности, повысили ставки на краткосрочные вклады. Кроме того, именно на этот сегмент вкладов нацелены акционные новогодние предложения.

Ставки по долларам США по итогам года снизились, хотя рост последних месяцев несколько сократил это снижение - в среднем ставки упали на 0,35 процентных пункта. Согласно мониторингу, ставки по вкладам в евро также незначительно выросли (за исключением снижения по бессрочным вкладам и заметного роста - в 1,92 п.п. - по депозитам на срок до месяца).

Депозитные ставки полностью отображают условия и настроения рынка, в которых банки выстраивают свою работу, поясняет заместитель председателя правления, директор по розничному бизнесу VAB Банка Антон Шаперенков. На пике прироста депозитов банки начали снижать ставки. Когда изменилась конъюнктура рынка, вследствие замедления роста мировых экономик, и обострился вопрос с гривневой ликвидностью – ставки начали расти.

По словам банкира, на росте ставок отобразились в равной степени сразу два фактора: дефицит гривневой ликвидности и сезонное повышение ставок - в период предновогодних и рождественских праздников банки традиционно дарят своим вкладчикам щедрые проценты в рамках акционных предложений.

Самые выгодные депозиты-2011

Депозитные вклады были выгодными в этом году, учитывая вполне вялую динамику инфляции, говорит эксперт ПАО "Укрсоцбанк" Тантели Ратувухери. В целом, средняя доходность депозитов в 1,5-2 раза покрывала уровень инфляции, за исключением депозитов до востребования, которые с трудом перекрывали инфляционный навес.

Напомним, официальный показатель инфляции в Украине по итогам января-ноября составил 9,1%.

Прибыль от депозитов менялась в зависимости от сроков депозитов и периодов года. "Так, если в первой половине года были более выгодны срочные депозиты сроком до шести месяцев, то во второй половине, наоборот, наиболее выгодными стали депозиты сроком свыше двух лет", - отметил Тантели Ратувухери.

По его словам, доходность депозитов падала в течение всего 2011 года. "Однако доходность депозитов сроком свыше двух лет увеличилась, за исключением депозитов евро, поэтому дополнительный бонус в 1-2% получили те, кто в начале года вложили деньги в долларах, рублях и гривне на срок свыше двух лет. Почти 1% потеряли вкладчики евро", - рассказал эксперт.

И все же наибольшую выгоду получили те, кто вложил деньги только во второй половине 2011 года, обеспечив себе бонус в объеме 2-5%, поскольку депозитные ставки в целом снижались в первой половине года и начали подниматься только к началу лета, добавил представитель Укрсоца.

В среднем, по его словам, наиболее выгодными оказались гривневые депозиты сроком свыше двух лет, доходность которых за 10 месяцев составила до 12-16% годовых. За ними шли депозиты сроком от 6 до 24 месяцев (8-12% годовых), а на третьем месте – валютные депозиты сроком свыше двух лет (6-8%).

Наибольшую доходность по гривневым депозитам отмечает и Виктор Чижевский, аналитик "FOREX MMCIS group". "Что касается депозитов, то наибольшую доходность в 2011 году показали гривневые вклады — в среднем 16% годовых. При фактически неизменном валютном курсе они оказались более выгодными в этом году, чем депозиты в долларах США с доходностью в 8% годовых", - говорит он.

В то же время депозиты в евро при среднегодовой доходности в 7% на фоне снижения курса единой валюты оказались в аутсайдерах, добавляет аналитик.
Самым выгодным оказался депозит в гривне, соглашается Николай Ивченко из Forex Club в Украине. "Он (гривневый депозит, - ред.) принес около 17%. Потом по доходности идет депозит в долларах США –9,5%, и евро – 8%", - отметил аналитик.

"Мы не ожидаем дальнейшего повышения ставок", - говорит Антон Шаперенков из VAB Банка.

По его словам, рано или поздно банкам придется задуматься о снижении стоимости привлекаемого ресурса, чтобы планировать свое возвращение на рынок активного кредитования и увеличение доходности бизнеса.

Наталья Теплухина
Юлия Бондаренко